북미 제지 공장에서 수요, OCC 가격 논의

캐스케이드가 최근 개조한 버지니아주 애쉬랜드에 있는 베어 아일랜드 공장(Bear Island Mill)의 근로자들은 현장에서 생산된 최초의 종이 롤을 축하하고 있습니다. | 캐스케이드 제공

2023년 초에는 OCC 및 회수 종이의 대규모 구매자에게 어려운 비즈니스 환경이 제시되었으며, 일부 공장은 부진한 종이 제품 수요로 인해 가동 중단 시간을 겪었습니다.

한편, 미국에서는 주요 공장 전환 프로젝트가 온라인으로 진행되고 있으며 회수된 섬유를 대량으로 소비할 것으로 예상됩니다. 공장은 역사적으로 낮지만 OCC 가격이 점차 상승하는 시기에 가동을 시작하고 있습니다.

제지 공장 회사들은 종이 포장에 대한 수요가 여전히 감소하여 이익이 감소하고 생산량도 일부 감소하고 있다고 보고하고 있습니다.

예를 들어, 북미 지역의 국제 제지(IP) 공장은 1분기 동안 경제적 이유로 계속해서 상당한 가동 중단 시간을 겪었습니다. IP는 북미에서 회수된 섬유의 최대 다운스트림 중 하나로, 2022년에 대륙에서 470만 톤의 OCC 및 생산 스크랩을 구매합니다.

최근 발표된 재무 프레젠테이션에서 테네시주 멤피스에 본사를 둔 이 회사는 소비자들이 비재량적 지출에 초점을 맞추고 있으며 가격에 더욱 민감해지고 있다고 지적했습니다. 한편, 소매업체와 제조업체는 제품 재고를 줄이고 있습니다. 그 결과 골판지 포장 가격이 하락하고 상자 생산량이 감소합니다.

IP의 북미 공장은 경제적인 이유로 1분기 동안 421,000톤의 컨테이너보드 생산 능력을 유휴 상태로 만들었습니다(정기적으로 발생하는 유지 관리 가동 중지 시간 제외). 수요에 따른 공회전은 2022년 4분기의 532,000톤보다 감소했지만 2022년 3분기의 398,000톤보다 증가했습니다. 그 전에는 적어도 이전 6분기 동안 경제로 인한 가동 중지 시간이 없었습니다.

전반적으로 패키징에 대한 낮은 수요는 IP의 재무 결과에 영향을 미쳤습니다.

사용 후 섬유질을 제품으로 재활용하는 이 회사의 북미 산업 포장 부문은 1분기에 37억 달러의 매출을 기록했는데, 이는 이전 분기보다 2%, 전년 동기 대비 7% 감소한 수치입니다. 해당 부문의 영업 이익은 3억 200만 달러로 전 분기 대비 27%, 전년 동기 대비 25% 감소했습니다. (참고: 산업용 포장 부문에는 자체적으로 소비하지 않는 IP 재활용품 판매 수익도 포함됩니다.)

연간 약 500만 톤의 회수된 섬유를 소비하는 종이 및 종이 포장 제조업체인 WestRock은 자사 공장도 지난 분기 동안 경제적 가동 중단 시간을 겪었다고 보고했습니다. 재무 프레젠테이션에 따르면 WestRock 공장은 약 265,000톤의 생산 능력을 유휴 상태로 유지했으며 이는 회사의 이자, 세금, 감가상각 및 상각비(EBITDA) 전 조정 수익에 약 5,800만 달러에 부정적인 영향을 미쳤다고 합니다.

연간 100만 톤 이상의 회수된 섬유를 포장 제품에 사용하는 미국 패키징 코퍼레이션(PCA)도 소비자 수요 감소로 인해 어려움을 겪고 있습니다.

PCA의 CEO인 Mark Kowlzan은 4월 25일 컨퍼런스 콜에서 "패키징 부문의 수요는 해당 분기에 대한 우리의 기대치를 훨씬 밑돌았습니다"라고 말했습니다. "제분소 및 골판지 제품 공장은 공급 균형을 적절하게 유지하면서 효율적이고 비용 효율적인 운영에 중점을 두어 수요 감소에 대응했습니다."

재무 보고서에 따르면 회사의 포장 부문 전체 매출은 1분기 동안 전년 동기 대비 8% 감소한 18억 달러를 기록했습니다. 해당 부문의 수입은 2억 6,800만 달러로 전년 대비 26% 감소했습니다.

일부 회사는 회복된 섬유 가격에 대한 통찰력도 제공했습니다.

주요 제지 생산업체들은 2023년 첫 달에 전년도 같은 기간에 비해 OCC 가격을 상당히 낮췄습니다. | PavelLPhotoandVideo/Shutterstock

재무 프레젠테이션에 따르면 IP는 1분기 미국 OCC 평균 비용이 전 분기보다 11% 증가했다고 보고했습니다. 그러나 다른 입력에 대한 IP 비용은 일부 극적으로 감소했습니다. 예를 들어, 사용 후 섬유질을 재활용하는 데 많이 사용되는 천연가스 가격은 2022년 4분기보다 45% 하락했습니다.